关于发行定价方式、定价过程是否公正、公平，定价结果是否合法有效的意见 样本条款

关于发行定价方式、定价过程是否公正、公平，定价结果是否合法有效的意见. （一） 关于股票发行定价方式的说明： 本次股票定向发行价格为每股人民币 30.674847 元。本次股票发行价格综合考虑了公司所属行业、公司的商业模式、成长周期、每股净资产、市盈率等多种因素，并与投资者协商后最终确定。

关于发行定价方式、定价过程是否公正、公平，定价结果是否合法有效的意见. 本次股票发行的价格为每股人民币 1 元。 公司近年来持续投入对宫颈癌疫苗的研发工作，发展态势良好，目前公司研发的重组人乳头瘤病毒（HPV）三价（16/18/58 型）疫苗、重组人乳头瘤病毒（HPV）九价（6/11/16/18/31/33/45/52/58 型）疫苗均已进入临床研究阶段。 本次发行系公司为进一步建立、健全公司长效激励机制，吸引和留住优秀 人才，充分调动康乐卫士董事、监事、高级管理人员及公司核心员工的积极性，有效地将股东利益、公司利益和员工利益结合在一起，使各方共同倾注公司的 长远发展，实现公司与员工的共同发展，公司拟通过股票发行的方式对激励对 象实施股权激励。 本次发行方案已由公司第三届董事会第二次会议及 2019 年第七次临时股东大会通过。 综上，主办券商认为康乐卫士股票发行价格定价过程公正、公平，定价结果合法有效，不存在损害公司及股东利益的情况。

关于发行定价方式、定价过程是否公正、公平，定价结果是否合法有效的意见. （一） 关于股票发行定价方式的说明 本次股票发行价格为每股人民币为7.60元。 根据公司2015 年12 月31 日经审计的归属于挂牌公司股东的净利润为98,927,139.67 元，归属于挂牌公司股东的净资产为1,530,634,512.27元，归属于挂牌公司股东的每股净资产为 1.87元。本次股票发行价格除考虑公司净资产及盈利情况外，还综合考虑了公司所处行业、成长性、公司市值、历次增资价格等多种因素，并与投资者沟通后最终确定。

关于发行定价方式、定价过程是否公正、公平，定价结果是否合法有效的意见. 关于股票发行定价方式的说明 本次股票发行的人民币普通股的发行价格为每股人民币67.4242元。

关于发行定价方式、定价过程是否公正、公平，定价结果是否合法有效的意见. 根据公司出具的说明，该次增资价格每股14.21元的定价依据是在2014年12月31日每股净资产（1.24元/股）的基础上协商得出。 公司股票发行定价方案先后经公司第二届董事会第十二次会议和第十三次会议以及公司 2015 年第四次临时股东大会审议通过，定价过程公正、公平，定价结果合法有效。 综上，主办券商认为：上海阿波罗股票发行价格的定价方式合理、价格决策程序合法，不存在损害公司及股东利益的情况。 七、 主办券商关于非现金资产认购股票发行的特殊说明（不适用）

关于发行定价方式、定价过程是否公正、公平，定价结果是否合法有效的意见. （一） 发行价格

关于发行定价方式、定价过程是否公正、公平，定价结果是否合法有效的意见. 1、 关于股票发行定价方式的说明： 本次股票发行的价格综合考虑了公司所处行业、成长性、最近一期融资价格等多种因素，并与投资人进行充分沟通后最终确定。发行价格为人民币3.80元/股。 2、 关于定价过程公正、公平的说明： 本次股票发行价格经过美康基因和发行对象的充分协商，并在各方的合意下分别签订了《附条件生效的股份认购协议》。 该协议为各方的真实意思表示，未出现发行方或认购方在合议过程中被胁迫或出现不真实意思表示的情况。 3、 关于定价结果合法有效的说明： 本次股票发行定价经过美康基因第一届董事会第三次会议和2016年第一次临时股东大会审议通过： 2015年12月30日，发行人召开第一届董事会第三次会议，审议通过了《关于北京美康基因科学股份有限公司股权激励计划的议案》、《关于公司首批核心员工认定提名的议案》、《关于北京美康基因科学股份有限公司股票发行方案的议案》、《关于签订<附条件生效的股份认购协议>的议案》、《关于提请股东大会授权董事会全权办理本次股票定向发行相关事宜的议案》、《关于修改北京美康基因科学股份有限公司章程的议案》及《关于提请公司召开2016年第一次临时股东大会的议案》相关议案。 2016年1月14日，发行人召开2016年第一次临时股东大会，审议通过了《关于北京美康基因科学股份有限公司股权激励计划的议案》、《关于公司首批核心员工认定的议案》、《关于北京美康基因科学股份有限公司股票发行方案的议案》、《关于签订<附条件生效的股份认购协议>的议案》、《关于提请股东大会授权董事会全权办理本次股票定向发行相关事宜的议案》、《关于修改北京美康基因科学股份有限公司章程的议案》相关议案。 美康基因已经充分完整的履行了发行股票的法定程序，故本次股票发行的定价结果是真实、有效的。 综上，主办券商认为美康基因公司股票发行价格的定价方式合理、价格决策程序合法、发行价格不存在显失公允，不存 在损害公司及股东利益的情况。

关于发行定价方式、定价过程是否公正、公平，定价结果是否合法有效的意见. 爱科凯能本次股票发行价格为每股人民币 6.50 元。 本次股票发行前，截止 2016 年末，爱科凯能经审计的每股净资产为 2.45 元， 2016 年度每股收益为 0.48 元。 公司股票采取做市转让方式，公司董事会于 2017 年 6 月 16 日审议通过本次 发行方案，2017 年 6 月 16 日前 20 个交易日（2017 年 5 月 17 日至 2017 年 6 月

关于发行定价方式、定价过程是否公正、公平，定价结果是否合法有效的意见. 本次股票发行价格为8 元/股。2016 年12 月31 日公司净资产为403,310,023.34 元，归属于挂牌公司股东的每股净资产为 4.74 元；2017 年 12 月 31 日公司净资 产为 451,916,962.10 元，归属于挂牌公司股东的每股净资产为 5.32 元，发行价格高于最近年度经审计的每股净资产。 公司股票于 2013 年 1 月 29 日在全国中小企业股份转让系统挂牌，并自 2014 年 12 月 25 日起采取做市转让方式。公司最近一次股票发行完成时间为 2016 年 1 月，发行价格为 15 元/股，此次股票发行认购对象均为外部投资者。 为建立和完善对中高级管理人员和其他骨干员工的激励和约束机制，公司拟 对主要管理层及骨干员工进行激励，特进行本次股票发行。为顺利实施对主要管理人员及骨干员工的股权激励计划，提高员工的工作积极性和公司的持续盈利能力，本次股票发行价格低于最近一次增资价格和近期股票二次市场价格，但高于最近年度末经审计的每股净资产价格。 本次股票发行价格综合考虑了本次发行目的、公司所属行业、公司的商业模式、成长周期、每股净资产、市盈率等多种因素，并结合了与主要管理层及核心员工等激励对象的沟通。参与本次定向发行的认购人均以现金方式认购本次定向发行的全部股份。优炫软件本次股票发行定价过程公正、公平，同股同权同价，定价结果合法有效，价格公允，定价决策程序经过了董事会、股东大会审批通过，决策程序合法合规。